Diese Dividenden-Anlagestrategie funktioniert seit 30 Jahren – und das sind die dazu passenden Aktien

Die Berenberg Bank hat eine auf Dividenden basierende Anlagestrategie entwickelt, die seit drei Jahrzehnten überdurchschnittlich gute Ergebnisse erzielt. Der Börsenwerte-Verlags-Blog berichtet und Sie erfahren, welche Aktien diese Erfolgsformel momentan favorisiert.

Dividendenorientierte Anlagestrategien sind für Anleger grundsätzlich betrachtet attraktiv, weil sie regelmäßige Erträge bieten, unabhängig von Kursgewinnen. Unternehmen, die stabile oder wachsende Dividenden ausschütten, gelten oft als finanziell solide und langfristig erfolgreich. Dividenden können auch helfen, die Gesamtperformance eines Portfolios zu stabilisieren, insbesondere in unsicheren Marktphasen, und bieten Anlegern eine Möglichkeit, von ihrem Investment laufende Einkünfte zu erhalten, ohne Anteile verkaufen zu müssen.

Allerdings gibt es wie bei praktisch allen Anlageansätzen an den Börsen keine Garantie dafür, dass eine bestimmte Vorgehensweise jederzeit funktioniert. In einer aktuellen Studie der Berenberg Bank sind wir aber auf eine Vorgehensweise gestoßen, die ihre Funktionstüchtigkeit sehr langfristig betrachtet unter Beweis gestellt hat.

Den Angaben der zitierten deutschen Privatbank zufolge hat sich eine hausintern erstellte und auf den STOXX Europe 600 Index ausgerichtete systematische Dividende-pro-Aktie (DPS)-Momentum-Strategie in den vergangenen 30 Jahren mit einer durchschnittlichen vierteljährlichen Long-/Short-Rendite von +3% bewährt. Das oberste Quintil hat demnach eine durchschnittliche absolute vierteljährliche Rendite von +4,6% erzielt, das unterste Quintil von +1,6%. Im Jahr 2024 hat diese Strategie bisher eine Long/Short-Rendite von +18,6 % generiert.

STOXX 600 DPS Momentum-Strategie - Top- und Bottom-Quintil der Total Return Indizes

Die nachfolgende Aufstellung zeigt DPS-Momentum-Aktien aus dem Top-Quintil des STOXX Europe 600 Index, die laut Berenberg Bank auch relativ zur Top-Quintil-Gruppe bei den folgenden Faktoren gut abschneiden: 1) Zwölfmonats-Dividendenrendite, 2) Dividendenrendite relativ zur eigenen Fünf-Jahres-Spanne und 3) DPS-Wachstum.

Die derzeitigen STOXX Europe 600 Index-Favoriten zur Dividende-pro-Aktie-Momentum-Strategie der Berenberg Bank im Überblick